Svertas - kas tai, apibrėžimas ir sąvoka

Finansinis svertas yra strategija, naudojama siekiant padidinti investicijų pelną ir nuostolius.

Jį sudaro kreditų, pastoviųjų išlaidų ar bet kurios kitos priemonės naudojimas investuojant, leidžiantis teigiamai arba neigiamai padauginti galutinį tos investicijos pelningumą.

Didesnis finansinio sverto laipsnis kelia didesnę riziką. Taigi, nors pelną galima labai padidinti, pasinaudojant šiuo sverto efektu, nuostolius taip pat galima gerokai padidinti.

Sąvoka „svertas“ kilusisvertas. Griežtas sverto apibrėžimas pagal RAE yra toks: „pakelkite, perkelkite ką nors svirties pagalba“. Kaip matysime, ši koncepcija nėra labai toli nuo to, ką reiškia žodis „svertas“, kuris skolą ar fiksuotas išlaidas naudoja kaip svertą, kad padidintų investavimo galimybes.

Sverto rūšys

Kai įmonė investuoja į mašinas, ji naudoja svertą. Panašiai, kai asmuo naudojasi paskola namui įsigyti arba kai investuotojas skolinasi pinigų investuoti į akcijų rinką, jis naudojasi šia strategija.

Pirmasis žinomas atvejis yra finansinis svertas, o kiti du - finansiniai. Trumpai pažiūrėkime, ką sudaro šie du tipai:

• Finansinis areštas: Tai susideda iš skolos panaudojimo padidinti pinigų sumą, kurią galime skirti investicijai. Tai yra nuosavo kapitalo ir kredito, naudojamo finansinėje operacijoje, santykis.
• Valdymo svertas: Jį sudaro pastoviųjų sąnaudų naudojimas siekiant didesnio pelningumo už parduotą vienetą. Tai yra santykis tarp pastoviųjų sąnaudų ir kintamųjų sąnaudų, kurias įmonė naudoja gamindama prekes.

Pavyzdys

Sverto pavyzdys galėtų būti įmonės, kuri įsiskolina vykdydama projektą. Ji pasitelkia save, nes investuoja ne iš savo kapitalo, o iš išorinių išteklių.

Jei įmonė, užuot įsiskolinusi, padidintų kapitalą šiam projektui įgyvendinti, ji taip pat gautų reikiamų pinigų, tačiau nebūtų sverto.