Tarptautinė pinigų sistema (TVS) yra institucijų, susitarimų ir reglamentų rinkinys, reguliuojantis įvairių šalių komercinius ir finansinius sandorius.
Tarptautinė pinigų sistema nustato taisykles, kurios reguliuoja tarpvalstybinius pinigų srautus (tai yra tarp skirtingų šalių). Pagrindiniai jos tikslai yra garantuoti tarptautinių mainų laisvę ir užkirsti kelią pinigų disbalansui, kuris galėtų pakenkti sistemos patikimumui.
Negalime painioti tarptautinės pinigų sistemos akronimo „SMI“ su tarpprofesiniu minimaliu atlyginimu, kuris taip pat nurodomas kaip „SMI“. Jo naudojimas labiausiai priklausys nuo konteksto.
Tarptautinės pinigų sistemos tikslai
Pagrindiniai pagrindiniai SMI tikslai yra šie:
- Bendra sistemaPateikite plačiai priimtą taisyklių ir normų sistemą, kad šalys galėtų suprasti viena kitą ir laisvai keistis prekybos ir finansų srautais
- Konvertuojamumas: Užtikrinkite valiutų konvertuojamumą per tarptautinę valiutų keitimo sistemą (kur valiutos kursas yra santykinė valiutų kaina)
- LikvidumasUžtikrinkite ir užtikrinkite pakankamą likvidumą, kad srautai tarp šalių nebūtų dirbtinai ribojami
- Koregavimas: Kiek įmanoma ištaisykite šalių mokėjimų balanso disbalansą. Tai gali apimti finansavimo galimybių suteikimą
- Apmokėjimo būdai visame pasaulyje: Sukurti ir plėtoti tarptautiniu mastu pripažintas mokėjimo priemones
Tarptautinės pinigų sistemos institucijos
SMI dalyvauja keletas regioninių ir pasaulinių finansų įstaigų. Tai yra šie:
Tarptautinis (pasaulinis)
- Tarptautinis valiutos fondas (TVF)
- Pasaulio bankas (PB)
- Tarptautinių atsiskaitymų bankas (BIS)
Regioninis
- Amerikos plėtros bankas (IDB)
- Afrikos plėtros bankas (AFDB)
- Azijos plėtros bankas (ADB)
- Andų plėtros korporacija (CAF)
- Europos Sąjunga (ES)
- Ekonominio bendradarbiavimo ir plėtros organizacija (EBPO)
Kaip veikia tarptautinė pinigų sistema
Šiuo metu SMI turi dvi pagrindines savybes:
- Apibendrinta plūdė su kai kuriomis išimtimis: Daugumoje pažangių šalių ir Lotynų Amerikos valiutų kursai yra lankstūs, tai reiškia, kad rinka nuolat koreguoja valiutų vertę be fiksuoto valiutos kurso. Tačiau Kinija ir kai kurios Vidurio Rytų šalys susieja savo valiutas su doleriu. Taip pat verta paminėti, kad kai kurios šalys (įskaitant besivystančias šalis Azijoje, Japonijoje ir Šveicarijoje, be kita ko) krizės metu ar laikotarpiais, kai yra didelių skirtumų, tiesiogiai ar netiesiogiai įsikišo į savo valiutų vertę.
Trumpai tariant, šiuo metu nėra bendro sutarimo, kaip turėtų būti apibrėžta santykinė skirtingų šalių valiutų vertė.
- Pasitikėjimas: Valiutos nėra užtikrinamos metalais, turtu ar kitomis valiutomis. Jo vertę lemia žmonių pasitikėjimas emitentu Centriniu banku (kurį savo ruožtu lemia politinė-ekonominė aplinka). Bet kokiu atveju doleris ir euras (kaip antroji valiuta) naudojami kaip atsargos ir daugiausia lemia sistemos likvidumą.
- Tarptautiniai susitarimaiOrganizacijos, sudarančios SMI, derasi ir susitaria dėl tarptautinių nuostatų ir priima sprendimus dėl tarptautinių atsargų lygio, galimybės gauti kreditus, ne nacionalinio rezervo valiutos (pvz., SDR) sukūrimo ir kitų aspektų, kuriuos jos laiko įtakoti tarptautinius mainų santykius.
Tarptautinės pinigų sistemos istorija ir raida
Per istoriją egzistavo įvairių tipų tarptautinės pinigų sistemos. Žemiau aprašome du, kurie buvo taikomi nuo 1870-ųjų iki 1971-ųjų.
- Auksinis raštas: Tai buvo sistema, kuri buvo taikoma 1870 m. Iki Pirmojo pasaulinio karo. Tai susidarė iš to, kad centriniai bankai galėjo leisti tik pinigus, kuriuos padengė aukso atsargos. Buvo nustatytas fiksuotas skirtingų šalių valiutų valiutos kursas aukso atžvilgiu, o piliečiai galėjo laisvai keisti savo pinigus į atitinkamą ekvivalentą. Tarptautinės prekybos augimas, naujų aukso kasyklų atradimas ir didėjančios karo išlaidos (kurios privertė išleisti daugiau pinigų) buvo keletas veiksnių, kurie galiausiai sugriovė sistemą.
- Bretton Woods: Ši sistema galiojo 1944–1971 m. Buvo nustatytas fiksuotas aukso ir dolerio kursas (35 USD / uncija aukso), tačiau šalys neturėjo konvertuoti savo valiutos į auksą, o į JAV dolerius. Doleris tapo pasaulio etalonine valiuta, o šalys turėjo nustatyti savo valiutos vertę jos atžvilgiu, bandydamos įsikišti atitinkamų svyravimų atveju (daugiau nei 1%, teigiami ar neigiami). Šiuo laikotarpiu buvo sukurtas Tarptautinis valiutos fondas ir Pasaulio bankas. Sistema žlugo per Vietnamo karą, JAV vienašališkai nusprendė sustabdyti konvertuojamumą, kad galėtų finansuoti karą ir skatinti jo eksportą.
- Dabartinė sistema: Susideda iš valiutų kursų vertės nustatymo dėl valiutų rinkos svyravimų (daugumoje Europos ir Amerikos šalių). Pinigai nėra remiami metalais, turtu ar kitu konvertuojamu turtu.