Turto valdymas susideda iš investavimo strategijos sukūrimo, išanalizavus kliento situaciją ir profilį, siekiant pabandyti pasiekti savo finansinius ir gyvybiškai svarbius tikslus ir tuo pačiu išteklius bei ateities poreikius.
Norint tinkamai valdyti turtą, reikia atsižvelgti į investavimo tikslus (daugiausia pelningumą ir riziką) ir apribojimus (laikas, mokesčiai, likvidumas, teisėtumas ir ypatumai).
Norėdami tai padaryti, dauguma turto valdymo bendrovių (didžioji dauguma per privačius bankus) rengia kompleksinį turto planavimą atsižvelgdamos į šiuos aspektus:
- Kliento likutis: Ką mes turime.
- Tikslai: Ko mes norime
- Finansinis planas: Kaip mes siekiame tikslų.
Turto valdyme labai atsižvelgiama į žmogiškąjį kapitalą, kuris yra pinigai, kuriuos žmogus uždirbs per visą savo gyvenimą, ir į finansinį kapitalą, kuris yra asmens trumpalaikis turtas.
1. Kliento likutis
Šiame pirmame etape reikia surinkti iš kliento maksimalią informaciją ir tada numatyti būsimas pajamas ir išlaidas.
Pasirengę investuoti į rinkas?
Vienas didžiausių brokerių pasaulyje „eToro“ investavimą į finansų rinkas padarė labiau prieinamą. Dabar kiekvienas gali investuoti į akcijas arba pirkti akcijų dalis su 0% komisiniais. Pradėkite investuoti dabar turėdami vos 200 USD užstatą. Atminkite, kad svarbu mokyti investuoti, tačiau, žinoma, šiandien tai gali padaryti visi.
Jūsų kapitalui gresia pavojus. Gali būti taikomi kiti mokesčiai. Norėdami gauti daugiau informacijos, apsilankykite stock.eToro.com
Noriu investuoti su „Etoro“Norėdami tai padaryti, turto valdytojas turi rinkti asmens duomenis (amžių, šeimyninę padėtį ar rizikos pobūdį), duomenis apie kliento turtą, pvz., Jūsų finansinį ir nefinansinį turtą, be to, žinoti kliento norų investuoti pinigus (finansinį kapitalą). ).
Galiausiai, fiskaliniai finansiniai duomenys, kurie priklausys nuo nagrinėjamos šalies. Euro zonoje įprasta naudoti suderintą numatomų vartotojų kainų indeksą.
Kliento „x“ balanso pavyzdys:
Grynoji finansinė būklė per visą jos gyvenimą atspindi pinigų srautų prognozę, pagrįstą kliento pateiktais duomenimis. Šioje projekcijoje atsižvelgiama į visas laukiamas kliento pajamas ir išlaidas, taigi projekcijoje kiekviena iš jų yra įvertinta remiantis fiskaliniais finansiniais duomenimis, laikotarpiu nuo 53 iki 90 metų.
Kaip matote, dabartinėje situacijoje negalite pasiekti savo finansinių ir gyvybiškai svarbių tikslų - išleisti 50 000 eurų per metus. Štai kodėl klientui reikalingas finansinis planas, kurį mes išdėstysime vėliau ir kuriame investavus į finansų rinkas bus pasiektas pakankamas pelningumas, kad būtų pasiekti jo tikslai.
Per visą kadenciją klientas gali keisti savo tikslus, tokiu atveju reikėtų iš naujo įvertinti visą finansinę būklę ir iš naujo atlikti visišką finansinį planavimą.
2. Kliento tikslai
Pirmuosiuose susitikimuose su turto valdytoju yra apibrėžtas kliento tikslas. Daugeliu atvejų jis būna toks ambicingas, kad jį galima pasiekti net parengus finansinį planą. Daugeliu atvejų tai būna klientams, kurie per trumpą laiką gauna labai dideles pajamas (pavyzdžiui, futbolininkams) ir kuriems tenka labai didelės išlaidos.
Šiuo kliento „x“ atveju finansinis tikslas yra išleisti 50 000 eurų per metus per visą gyvenimą (visada reikia atsižvelgti į 2% infliacijos poveikį).
Antrinis tikslas: Būstas. Klientas nori visą gyvenimą gyventi namuose su tomis pačiomis savybėmis, kalbant apie dydį ir patogumus.
3. Asmeninis finansinis planas
Kad būtų pasiekti kliento tikslai, yra sukurtas turto perkėlimo planas, investuojantis arba neinvestuojantis į skirtingą kliento turtą.
Dėl šios priežasties daugeliu atvejų yra sukurtas planas parduoti nekilnojamąjį turtą, kad būtų galima atlikti atitinkamas investicijas, kurios greičiausiai bus pelningesnės nei dabartinėmis sąlygomis.
Nagrinėjamu atveju nusprendžiama parduoti namą, kurį klientas išsinuomojo, kad gautų didesnį kapitalą investuoti ir uždirbtų daugiau nei 12 000 eurų bruto per metus, kuriuos klientas šiuo metu gauna.
Dėl naujos turto struktūros grynoji finansinė būklė atitinka įgaliojimų tikslus. Akivaizdu, kad taip pat būtina parengti finansinį planą, kuris atitiktų minimalų reikalaujamą pelningumą.
Tuo atveju, jei grąža yra didesnė už reikalaujamą minimalią sumą, finansinis planas gali būti subalansuotas, o metinės išlaidos gali padidėti.
Puikus planavimas gali būti apibrėžtas taip:
Santuokai be įpėdinių puikus turto planavimas būtų tas, kad mirus paskutiniam sutuoktiniui, nekrologui sumokėti naudojamas paskutinis euras, kai abu gyveno be finansinių problemų.
Įgaliojimų parengimas pagal tinkamumo teste nurodytą profilį, strateginis portfelis:
- Konservatorių portfelis: 25% piniginio turto, 50% fiksuotų pajamų ir 25% kintamų pajamų (minimalus kintamųjų pajamų diapazonas 15% ir 85% kitas turtas).
- Konservatorių portfelis: 10% piniginio turto, 40% fiksuotų pajamų ir 50% kintamų pajamų (minimalus kintamųjų pajamų diapazonas 25% ir 85% kitas turtas).
- Agresyvus portfelis: 5% piniginio turto, 20% fiksuotų pajamų ir 75% kintamųjų pajamų (minimalus kintamųjų pajamų diapazonas 25% ir maksimalus 100%).
Finansinis planas: strateginio ir taktinio portfelio sukūrimas (vidutinio profilio)
Strateginis portfelis
Investicinių fondų portfelis turi būti glaustas ir objektyvus. Jis sukurtas atsižvelgiant į kliento profilį, turto grupėse priskiriant skirtingą svorį (piniginis turtas, fiksuotos pajamos ir kintamos pajamos).
Šiuo atveju paskirstoma 10% piniginių fondų, 40% fiksuotų pajamų fondų, 30% kintamųjų pajamų fondų. Investiciniai fondai, kurie yra strateginio portfelio dalis, gali būti pasyviai valdomi investiciniai fondai, tai yra indeksuoti investiciniai fondai, tokie kaip ETF, arba aktyviai valdomi investiciniai fondai, tai yra valdomi fondai, kurių tikslas yra viršyti akcijų indeksų pelningumą.
Paprastai skirtingų klasių skirtumų diapazonai nustatomi įgaliojime, kad būtų galima keisti taktinį portfelį.
Taktinė piniginė
Taktinis portfelis yra koregavimai, kurie atliekami atsižvelgiant į rinkos sąlygas. Galite pasukti strateginį portfelį po 20% kiekvieno turto, nors visada anksčiau nurodytame strateginiame portfelyje.
Taigi, atsižvelgiant į ankstesnį pavyzdį, atsižvelgiant į rinkos sąlygas, piniginiam turtui buvo suteiktas didesnis svoris, sumažinant fiksuotas pajamas ir kintamas pajamas, siekiant kliento tikslų ir atsižvelgiant į dabartines rinkos sąlygas.