Tikėtini nuostoliai statistikos ir ekonomikos srityse yra nuostolių vertė dėl įmonės įsipareigojimų nevykdymo. Kitaip tariant, vertė, nurodanti įsipareigojimų neįvykdymą tam tikrame laiko horizonte, specifinė įsipareigojimų neįvykdymo tikimybė, taip pat nurodytas pozicijos lygis.
Todėl tikėtini nuostoliai yra nuostolių vertė, atsirandanti dėl tikimybės, kad įmonė nevykdys įsipareigojimų. Šis numatomas nuostolis nustatomas pagal nurodytą laiko horizontą, įsipareigojimų neįvykdymo tikimybę, kurią pamatysime toliau, taip pat pagal tam tikrą poziciją.
Turėtume atkreipti dėmesį, kad kai įsipareigojimų neįvykdymas susidaro tuo momentu, kai prasideda paskolos galiojimo laikas, skolinga suma yra didesnė, pozicija taip pat yra didesnė ir tikimybė, kad mokėjimas nevykdomas, yra didesnė. Priešingai, pasibaigus paskolos galiojimo laikui pozicija yra nereikšminga ir beveik neįvertinama įsipareigojimų neįvykdymo tikimybė.
Kaip matome pavyzdyje, nuostolio vertė vienu metu yra didesnė nei kita.
Apibendrinant kalbama apie vertę, kuri reiškia nuostolius banko subjektui, pavyzdžiui, dėl to, kad paskolos prašiusi įmonė buvo paskelbta nemokia ir negali įvykdyti minėto mokėjimo. Šis tikėtinas nuostolis, kaip matėme anksčiau, priklausys nuo tikimybės, kad ši įmonė mokės ar ne; kad tai daro artimiausiais mėnesiais arba kad įsipareigojimų neįvykdymas įvyksta tada, kai paskola yra pažangesnio grąžinimo fazėje; taip pat kapitalo, kurį dar reikia grąžinti.
Laukiamo nuostolio charakteristikos
Norėdami tinkamai suprasti sąvoką, apžvelkime pagrindines jos savybes:
- Tai sąvoka, susijusi su statistika ir ekonomika.
- Tiksliau, tai yra susiję su finansais ir kredito rizika, kurią kelia įmonė.
- Ji prisiima vertę, kurią reiškia įmonės įsipareigojimų nemokėjimas.
- Vertė nustatoma pagal įsipareigojimų neįvykdymo tikimybę, laiko horizontą ir poziciją.
- Tikėtiną nuostolį, kaip mes galime manyti, patiria kreditorius, kuris privalo jį užfiksuoti už skolininko įsipareigojimų nevykdymą.
Elementai numatomam nuostoliui apskaičiuoti
Norėdami apskaičiuoti numatomą nuostolį, verta atkreipti dėmesį į kai kuriuos elementus, kurie užbaigia lygtį:
- Įvykdymo tikimybė (PD, už jo santrumpą anglų kalba): Esama tikimybė, kad skolininkas taps nemokus ir nevykdys likusių grąžinimo įmokų. Tai apskaičiuojama pagal reitingų agentūrų gautą informaciją.
- Nuostolis dėl numatytojo nuostolio (LGD): Tai paskolos suma, kurią skolininkui paskelbus nemokiu, lieka surinkti ir jos neįmanoma išieškoti. Šia prasme būtent procentinė dalis atspindi skolingą sumą.
- Poveikis įsipareigojimų neįvykdymo atveju (EAD, už jo santrumpą anglų kalba): Kad ją lengvai suprastumėte, yra skolinga suma, kurios kreditorius negali surinkti, nes skolininkas paskelbė nemokiu. Šia prasme skolos suma.
Laukiamų nuostolių apskaičiavimo formulė
Taigi, jei elementus, kuriuos jau minėjome, įdėjome į purtyklę, galime išgauti šią formulę, kuri padeda apskaičiuoti numatomus nuostolius:
Numatomi nuostoliai (EP) = Įvykdymo tikimybė (PD) x Nuostolių santykis (LGD) x Ekspozicija (EAD)
Turėdami šiuos parametrus, galime apskaičiuoti numatomus nuostolius tuo atveju, jei skolininkas neįvykdys skolos.
Kaip matome, tai yra lygtis, kurią sudaro 3 elementai, paminėti ankstesniame skyriuje.